Equity ou obligations : comment choisir son investissement ?

Equity ou obligations : comment choisir son investissement ? Chez GwenneG, nous avons une conviction forte : permettre aux Bretons et aux Bretonnes de financer des projets locaux, en comprenant réellement où va leur argent. Mais pour investir en confiance, encore faut-il comprendre comment.

Deux grands types d’instruments financiers sont proposés sur la plateforme :

• l’investissement en capital (equity) ;

• l’investissement en obligations (prêt).

Ces deux approches répondent à des logiques différentes. Voici un guide simple pour comprendre… et choisir.

Investir en equity : devenir actionnaire et accompagner une entreprise dans la durée

L’equity consiste à entrer au capital d’une entreprise. Concrètement, vous achetez des actions et devenez co-propriétaire de la société.

Ce mode d’investissement est particulièrement adapté :

• aux projets en phase de développement ou de croissance ;
• aux entreprises qui ont besoin de renforcer leurs fonds propres ;
• aux investisseurs qui souhaitent s’impliquer dans la durée.

Un point clé : la valorisation

Avant d’investir en equity, une question essentielle se pose : combien vaut l’entreprise aujourd’hui ?

C’est ce qu’on appelle la valorisation.

Elle permet de déterminer la part de l’entreprise que vous obtenez en échange de votre investissement.

Il s’agit d’un élément clé à analyser avant d’investir car si la valorisation est raisonnable, le potentiel de gain est plus fort. A l’inverse, si la valorisation est élevée, il faut une croissance importante pour performer.

Découvrir nos projets en capital 

Exemple concret

Une brasserie artisanale bretonne est valorisée 1 million d’euros (valorisation pré-money). Elle souhaite lever 200 000 € pour changer d’échelle en ouvrant un nouveau site de production et se développer en grande distribution.

• Elle ouvre son capital sur GwenneG.
• Après la levée, la valorisation totale de la brasserie est de 1,2 million d’euros (valorisation post-money).
• Les investisseurs détiennent 16,67% de l’entreprise (200 000 / 1 200 000).
• Si vous avez investi 10 000 €, vous détenez une petite part de l’entreprise (0,83%, précisément).

Si la brasserie continue de croître :

• sa valeur augmente ;
• vous pouvez réaliser une plus-value à terme.

Les atouts de l’investissement en equity :

• Potentiel de gain élevé ;
• Alignement avec l’entrepreneur ;
• Participation à une aventure entrepreneuriale ;
• Accès à de l’information et/ou à une communauté d’investisseurs engagés.

Les points de vigilance :

• Investissement long terme (souvent 5 à 10 ans) ;
• Pas de garantie de rendement ni de versement de dividendes ;
• Pas de revenus immédiats ;
• Risque de perte en capital totale ;
• Liquidité faible (revendre ses actions n’est pas toujours simple).

• En résumé :

L’equity, c’est croire dans un projet et accompagner sa croissance. C’est parier sur la réussite à long terme de ce projet.

Investir en obligations : prêter avec visibilité à une entreprise

Vous prêtez de l’argent à une entreprise, qui s’engage à :

• Vous verser des intérêts régulièrement ;
• puis à vous rembourser votre capital à une échéance définie.

Ce mode de financement est souvent privilégié :

• pour des entreprises déjà structurées ;
• pour financer un projet précis (développement, équipement, ouverture…) ;
• lorsque la visibilité financière est meilleure.

Découvrir nos projets en obligations

Exemple concret

Une conserverie bretonne souhaite financer une nouvelle ligne de production pour répondre à une hausse de la demande.

Elle lance une campagne obligataire :

• Vous investissez 1 000 €.
• Taux d’intérêt : 9% par an ;
• Durée : 4 ans.

Si la conserverie poursuit conformément son développement :

• vous recevez 90 € par an ;
• et récupérez vos 1 000 € à la fin.

Les atouts de l’investissement en obligations :

• Revenus réguliers (intérêts) ;
• Durée connue à l’avance ;
• Visibilité sur le rendement.

Les points de vigilance :

• Risque de défaut ;
• Gain plafonné ;
• Capital bloqué pendant la durée.

En résumé :

Les obligations, c’est privilégier la stabilité et la visibilité.

Equity vs obligations : les différences en un coup d’œil

Pourquoi choisir l’un plutôt que l’autre ?

Vous pourriez privilégier l’equity si :

• vous voulez soutenir un projet ambitieux ;
• vous acceptez une part de risque ;
• vous visez une performance à long terme.

Exemple : soutenir une startup bretonne innovante ou une marque locale en forte croissance.

Vous pourriez privilégier les obligations si :

• vous cherchez un revenu régulier ;
• vous voulez plus de visibilité ;
• vous investissez sur un horizon défini.

Exemple : financer le besoin en fonds de roulement ou l’achat d’un équipement.

Pourquoi GwenneG propose les deux ?

Chaque entreprise a des besoins différents :

• Renforcer ses fonds propres → equity ;
• Financer un projet précis → obligations.

Et chaque investisseur a aussi ses préférences :

• recherche de sens et de performance long terme → equity ;
• besoin de revenus réguliers et de visibilité → obligations.

Ainsi, proposer ces deux types d’instruments financiers permet de s’adapter à la fois à tous les profils d’investisseurs et à toutes les phases de vie des entreprises bretonnes.

Conclusion

Pour conclure, l’equity et les obligations ne s’opposent pas : ils sont complémentaires.

Pour l’investisseur, ce choix dépendra donc de son horizon d’investissement, son appétence aux risques et ses objectifs (impact, rendement, stabilité, etc.). D‘ailleurs, vous êtes nombreux à choisir de diversifier : une partie en equity pour le potentiel et une autre en obligations pour la stabilité.

Chez GwenneG, notre rôle est simple : vous accompagner et vous aider à comprendre, choisir et investir en confiance dans l’économie bretonne.